تسلط به ادغام‌ و تملیک (M&A)، ارزش‌گذاری و ایکوئیتی

آنچه یاد خواهید گرفت:

• توضیح دلایل استراتژیک ادغام‌ها، تملیک‌ها و roll-ups
• اجرای فرآیند end-to-end ادغام و تملیک از منبع‌یابی تا بستن معامله
• ساخت مدل‌های ارزیابی بر پایه موارد قابل مقایسه‌، معاملات پیشین و DCF
• ساختاردهی ایکوئیتی، earn‑outs و ملاحظات معامله مانند یک حرفه‌ای
• برنامه‌ریزی و ردیابی ارزیابی بایسته در حوزه مالی، حقوقی، مالیاتی و عملیاتی
• نگاشت جریان‌های کاری یکپارچه‌سازی و طراحی کارت امتیازی PMI
• شناسایی ریسک‌ها، پرچم‌هایی قرمز و الگوهای شکست در M&A
• استفاده از ابزارهای عملی معامله - اتاق‌های داده، چک‌لیست‌ها، ردیاب‌ها و term sheets

پیش‌نیازهای دوره

• آشنایی اولیه با spreadsheets و ریاضیات کسب‌وکار (اجباری نیست).
• آشنایی با صورتحساب‌های مالی مفید است (اجباری نیست).
• کنجکاوی درباره بانکداری سرمایه‌گذاری، سرمایه‌گذاری خصوصی یا استراتژی شرکتی

توضیحات دوره

این دوره طراحی شده تا به یادگیرندگان از تمام زمینه‌ها کمک کند تا M&A، ارزیابی، بررسی دقیق، بانکداری سرمایه‌گذاری، سرمایه‌گذاری خصوصی و ساختاردهی سهام را در محیط‌های کسب‌وکار واقعی درک و اجرا کنند. چه در حال تحقیق درباره ادغام و تملیک باشید، چه در توسعه شرکتی، امور مالی یا مشاوره فعالیت کنید، یا اگر بنیان‌گذار هستید و در حال برنامه‌ریزی یک فرآیند خرید یا فروش، این دوره پایه‌ای قوی و عملی را بر مبنای اجرا، نه تئوری، فراهم می‌کند.

شما خواهید آموخت چگونه اهداف را فیلتر کنید، موارد سرمایه‌گذاری بسازید و شرکت‌ها را با استفاده از موارد قابل مقایسه‌، معاملات پیشین و ارزیابی کنید. همه چرخه عمر فرآیند M&A را از منبع‌یابی، NDA و LOI، ارزیابی بایسته، توافقنامه نهایی، تأمین مالی، بستن معامله و یکپارچگی پس از ادغام (PMI) پوشش می‌دهیم. همچنین مفاهیم کلیدی حقوقی، مالیاتی و نظارتی و نحوه ساختاردهی سهام، earn‑outs و roll-ups و نحوه مدیریت خطر، فرهنگ و تغییر برای حفاظت از ارزش پس از معامله را درک می‌کنید.

این دوره برای مبتدیان مناسب است و توضیحات واضح، چک‌لیست‌های عملی و مثال‌های واقعی (تیزرهای معامله، ایندکس‌های اتاق داده، ردیاب‌های ارزیابی بایسته، کارت امتیازی یکپارچگی) را ارائه می‌دهد. تجربه قبلی بانکداری سرمایه‌گذاری لازم نیست.

آنچه خواهید آموخت:

• درک دلایل استراتژیک M&A و زمانی که معاملات ارزش ایجاد می‌کنند.
• ساخت مدل‌های مقایسه‌ای، پیشین و DCF برای تثبیت ارزیابی
• برنامه‌ریزی، محدوده‌بندی و مدیریت ارزیابی بایسته عملکرد متقابل
• ناوبری LOI و SPA، ادعاها و ضمانت‌ها و مکانیسم‌های بستن معامله
• ملاحظات ساختار، تقسیم ایکوئیتی، earn‑outs و یادداشت‌های فروشنده
• طراحی جریان‌های کاری PMI (افراد، سیستم‌ها، مشتریان، هم‌افزایی)
• شناسایی الگوهای شکست و کاهش ریسک‌ها در معاملات

ویژگی‌های دوره

• بررسی گام‌به‌گام از چرخه عمر فرآیند M&A
• لابراتوارهای ارزش‌گذاری با شرکت‌های قابل مقایسه‌، معاملات پیشین‌ و DCF
• توضیحات واضح و بدون اصطلاح فنی، مناسب برای تمام یادگیرندگان
• مطالعات موردی که از SMBs، استارتاپ‌ها و معاملات شرکتی استفاده می‌کنند
• دسترسی روی موبایل، دسکتاپ یا تبلت

مخاطبان دوره:

• حرفه‌ای‌های آینده و فعلی IB/PE/CorpDev
• بنیان‌گذاران، صاحبان SMB و اپراتورهای برنامه‌ریزی تملیک یا خروج
• تیم‌های مالی در جستجوی مهارت‌های ارزش‌گذاری و اجرای معامله
• مشاوران، وکلا و دستیاران حقوقی در پشتیبانی تراکنش‌های
• دانشجویان و تغییردهندگان شغلی در جهت رسیدن به شغل‌های مبتنی بر معامله

بخش‌های دوره

• آشنایی با ادغام و تملیک
• دلایل استراتژیک پشت M&A
• چرخه عمر فرآیند M&A
• تحلیل مالی و ارزیابی در M&A
• چارچوب‌های حقوقی، مالیاتی و نظارتی
• یکپارچگی فرهنگی و مدیریت تغییر
• M&A برای فریلنسرها، استارتاپ‌ها و تیم‌های استراتژیک
• تسلط به یکپارچگی پس از ادغام (PMI)
• ریسک‌های M&A، شکست‌ها و دروس یاد گرفته‌ شده
• مطالعات موردی و ابزارها

این دوره برای چه کسانی مناسب است؟

• بانکداران مشتاق سرمایه‌گذاری، تحلیل‌کنندگان سرمایه‌گذاری خصوصی و تلاش‌های سرمایه‌گذاری
• حرفه‌ای‌های توسعه شرکتی و استراتژی
• بنیان‌گذاران و صاحبان SMB که تملیک یا خروج را ارزیابی می‌کنند.
• مدیران مالی، حسابرسان و تیم‌های اداری CFO
• مشاوران، وکلا و دستیاران حقوقی در پشتیبانی تراکنش‌ها
• دانشجویان و کارفرمایان در جهت دستیابی به اصول M&A